Synopsis:

James Bond sauve la belle comtesse Tracy Di Vicenzo du suicide, mais est attaqué par des hommes de main. Il échappe de justesse à l’exécution. Bond s’intéresse de nouveau à la femme au casino, d’autant que Tracy perd une somme importante qu’elle ne peut payer. Pour remercier Bond de la dépanner, elle l'invite dans sa chambre, où quelqu'un tente à nouveau de l'attaquer. Après avoir éliminé l'intrus, Bond cherche Tracy et la trouve dans sa chambre, tenant un pistolet. Il la désarme et lui demande qui était l'homme qui s'était introduit dans sa chambre. Mais elle ne parvient à l'expliquer. Le lendemain matin, au réveil, Tracy est partie, laissant l’équivalent de sa dette, mais a emporté le pistolet. En quittant l'hôtel, Bond est kidnappé par les hommes d'un certain Marc-Ange Draco, chef de l'Union corse et père de Tracy, et amené jusqu’à lui. Le patron de l'Union corse lui propose un marché : un million de livres sterling en or, si Bond épouse sa fille. Bond refuse, mais finit par accepter si Draco en retour l'aide à traquer Ernst Stavro Blofeld, le chef du SPECTRE, dont on n’a trace depuis quelque temps. Bond est de retour à Londres dans les bureaux du MI6 où il apprend que l'affaire Blofeld lui a été retirée. Il demande alors à Miss Moneypenny d’envoyer une lettre de démission à « M », mais la secrétaire suggère habilement à « M » de lui accorder une période de deux semaines de vacances. Bond se rend au Portugal pour la fête d'anniversaire de Draco, où il a l'intention de retrouver Tracy. Lors de la fête, il informe la jeune femme de l'accord qu'il a conclu avec son père et oblige ce dernier à lui révéler ce qu’il sait sans condition. Draco avoue à Bond que Blofeld se trouve quelque part en Suisse. Entre Bond et Tracy commence alors une relation amoureuse. Les deux amants, accompagnés du père de la jeune femme, vont à Berne où Bond examine les liens éventuels entre Blofeld et un avocat local. Il ne tarde pas à découvrir que Blofeld convoite, conformément à une demande faite à l'Institut des armes de Londres, le titre de « comte de Bleuchamp ». Le correspondant de l'Institut est le généalogiste Sir Hilary Bray, dont Bond prend la place pour infiltrer la base ennemie, baptisée « Piz Gloria », située dans les Alpes suisses. Vue de trois quarts avant droit, voiture rouge à toit noir, dans une salle d'exposition. Porte-skis à l'arrière. Au musée automobile de Beaulieu, l'une des trois Mercury Cougar XR-7 1969 — la voiture de Tracy — ayant participé au tournage. Le Piz Gloria apparaît extérieurement comme une clinique dont Blofeld est le directeur et où il se fait passer pour un médecin : la « clinique » fermement gardée est située au sommet d'une montagne uniquement accessible par téléphérique, dont le dernier tronçon est interdit au public ; ceux qui tentent de s'approcher du lieu en escaladant sont violemment éconduits voire tués. Les patientes sont douze, de belles jeunes femmes issues de tous les continents, chacune venue soigner une allergie spécifique. L'objectif du SPECTRE est de les utiliser pour propager une maladie mortelle sur l'ensemble de la planète. Bond, alias Sir Bray, arrive à la clinique. Un détail erroné donné par Bond sur les origines de Blofeld avertit celui-ci que son visiteur n'est pas Sir Hilary Bray, le spécialiste de généalogie censé travailler sur son cas. Irma Bunt, la secrétaire de Blofeld, découvre bientôt que le généalogiste n'est autre que James Bond : elle lui tend un piège avec un homme de main et l’arrête. La nuit Bond parvient à s'enfuir de la base à ski, bientôt poursuivi par Blofeld et ses sbires. L’agent secret rejoint néanmoins le village alpin situé plus bas et, au milieu d’une fête hivernale dans laquelle il cherche à se dissimuler, retrouve par hasard Tracy qui a obtenu des informations de son père pour pouvoir le rejoindre : celle-ci, au volant de sa Mercury Cougar XR-7, aide Bond à échapper à ses poursuivants en s'immisçant dans une course de voitures sur glace (qu'elle remporte), mais ils se retrouvent pris dans une tempête de neige. Sans possibilité de continuer, ils cachent leur voiture dans une grange dans laquelle ils s'installent également pour la nuit : Bond utilise l'occasion pour faire sa demande en mariage à la comtesse, qui accepte. Le lendemain matin, ils sont à nouveau rejoints et la poursuite reprend, à ski ; Blofeld déclenche une avalanche qui parvient à ensevelir Bond et Tracy : il s'empare du corps inanimé de Tracy et pense avoir tué Bond, lequel émerge peu après de la couche de neige.